“本届政府上台以来，利率市场化加快，金融改革稳妥推进，明显感觉目前改革在加快。”交通银行首席经济学家连平12月17日向记者表示。

　　12月16日，中国政府网发文，盘点了本届政府成立以来出台的重要金融政策及成效。

　　在完善金融宏观调控方面，我国推进人民币利率市场化，非对称下调存款贷款利率，定向降低存款准备金率，完善金融监管政策，推进人民币汇率形成机制改革。加大金融服务实体经济力度方面，金融支持经济结构调整和转型升级，拓宽金融服务“三农”发展，金融支持小微企业发展，降低企业融资成本。

　　“货币政策适用新的经济状况，经济运行状态发生了变化，又能够针对薄弱环节，三次降息、定向举措创新不断，对于服务实体经济也有很大帮助。”连平称。

　　除此，深化金融改革方面，建立存款保险制度，建立开发银行住宅金融事业部，深化农业发展银行改革，开展民营银行试点，扩大信贷资产证券化试点规模，推进资本市场健康发展，加快发展现代保险服务业，拓宽外汇储备运用渠道。

　　在防范化解金融风险方面，建立金融监管协调部际联席会议制度，界定中央和地方金融监管职责，防范重点领域金融风险。扩大金融对外开放方面，启动沪港通交易试点，金融支持上海自贸区建设，推动双边本币互换。

　　那么，2015年是否有更多政策可期?

　　商业银行法修改

　　“货币政策应具有针对性、灵活性和前瞻性，”在连平看来，目前的货币政策方面具有针对性，但灵活性和前瞻性相对仍然较弱。“特别提醒市场，不要把利率汇率的预调微调认为是货币政策变宽松了，货币政策主基调还是稳健为主，松紧适度。”

　　连平表示，2014年从存款和流动性来看，是一松一紧，流动性相对松;存款虽然经历过一次存贷比的调整，但还是比较紧。明年两者可能都比较松，这和政策管理框架变化有很大关系，这样的情况下，市场活跃度相对会高些，对股市和银行业市场、对降低企业融资成本各方面来说都是有利的。

　　连平向记者预测，2015年利率和汇率市场化推进在加快。实质性动作将加大，存贷比调整是大趋势。“明年将进行商业银行法的调整，存贷比调整方面，将增加分母。有可能带来准备金率的小幅度下调，对整个银行体系的影响会比较大。”连平说。

　　据中国报告大厅发布的2014-2018年中国互联网金融市场竞争格局分析与投资风险预测报告显示，2014年，经国务院同意，银监会调整存贷比计算口径。设立银行业金融机构存款偏离度指标，要求商业银行月末存款偏离度不得超过3%。调整存贷比计算口径和设立存款偏离度指标，有利于释放商业银行信贷投放空间，缓解“冲时点”行为，进一步发挥“有扶有控”的差异化政策效果。

　　2014年7~9月，商业银行日均存贷比与原口径相比平均下降2.2个百分点。三季度末，18家主要银行的加权平均存款偏离度为1.7%，较6月末下降3.14个百分点。

　　资本账户开放

　　2014年，国务院常务会议审议通过了《中国人民银行关于建立存款保险制度实施方案的汇报》，拟建立存款保险制度，覆盖我国所有存款类金融机构，实行最高50万元的有限赔付，以低费率起步，将保费建立存款保险基金。目前，方案正在公开征求意见。

　　50万元的保护限额，能够为全部金融机构99.6%和城市商业银行99.5%、农村金融机构99.7%的存款人提供全额保护，能够确保绝大多数存款人的信心和稳定。

　　连平称，对于改革方面，存款保险制度、资本账户开放、国企改革三者应是相互推进。“如果国企不改革，那么他们对利率市场化就不敏感，对于实体经济也是有影响的。财政政策落实，增加的钱用在刀刃上。”

　　“资本和金融账户的开放，2015年也会向前推进，比如考虑中的几个地方自贸区，上海自贸区资本账户的放开，在自贸区里，合格的个人对外证券投资可能会放开。”资本账户开放方面，连平提醒，贸易经常项目和资本金融账目开放需要谨慎，但要加大力度，证券方面开放应是大势所趋。

　　2014年，《国务院关于进一步促进资本市场健康发展的若干意见》增加合格境外机构投资者(QFII)投资额度，进一步扩大了人民币合格境外机构投资者(RQFII)试点范围，推进优先股试点工作。截至12月9日，全国中小企业股份转让系统挂牌公司1434家，总市值3994.47亿元，累计实现融资151.16亿元。规范非上市公众公司收购及重大资产重组等行为。进一步鼓励证券投资基金创新，规范私募基金发展。

　　“人民币国际化推到现在，资本项目开放是其内在要求。”兴业银行首席经济学家鲁政委向记者表示，经研究全球主要经济体的资本项目开放的经验和教训，总结出一条规律。汇率不是足够灵活的情况下，无论资本项目开放之前所谓的宏观基本面多好，几乎都难逃厄运;凡是开放前汇率自由浮动，无论开放前条件如何不成熟，最后都实现平稳过渡。